TRAINING FINANCIAL MODELING FOR COMPANY VALUATION WITH SENSITIVITY & SCENARIO ANALYSIS AND XCELSIUS DI JAKARTA

TRAINING PEMODELAN KEUANGAN UNTUK PENILAIAN PERUSAHAAN DENGAN ANALISIS SENSITIVITAS & SKENARIO DAN XCELSIUS DI JAKARTA

TRAINING FINANCIAL MODELING FOR COMPANY VALUATION DI JAKARTA

Pengantar
Ketika  kita menghadapi tantangan dan peluang baru di bidang keuangan,
maka  kemampuan  untuk  melakukan  analisa  yang  akurat dan realistis
adalah  merupakan  suatu  keharusan.  Dalam  kondisi  dunia usaha yang
dinamis  seperi  saat  ini,  kemampuan membuat spreadsheets saja tidak
cukup.   Anda  harus  mampu  menyajikan  berbagai  kemungkinan  (“what
if-scenarios”)  dan  melakukan  pengetesan  untuk mendapatkan berbagai
hasil yang mungkin akan terjadi.

Salah  satu  alat  bantu  yang  diperlukan dalam pengambilan keputusan
serta  meningkatkan  kehandalan  dan kualitas dari keputusan yang akan
anda ambil, maka dibutuhkan suatu financial model yang baik.

Secara  umum,  suatu  financial  model  adalah  suatu spreadsheet yang
dibuat  untuk tujuan melakukan analisa keuangan bagi suatu perusahaan,
proyek, portfolio keuangan dan lain-lain.

Financial  model  telah  digunakan secara luas oleh kalangan perbankan
maupun  profesi  keuangan  lainnya  dan telah digunakan untuk berbagai
keperluan analisa keuangan.

Berbagai  jenis  financial  model  antara  lain, Risk analysis models,
Trading  models  dan  lain lain. Namun jenis financial model yang umum
digunakan adalah financial statements projection model, sehingga dalam
berbagai  pelatihan,  para  pelatih  memfokuskan khusus pada membangun
financial model jenis tersebut.

Proses   pembuatan   financial   model   menyangkut  juga  unsur  ilmu
pengetahuan  dan  seni.  Dengan  demikian,  mengikuti  suatu pelatihan
financial  modeling  yang  baik adalah suatu keharusan bagi orang yang
mencari peningkatan karir mereka di bidang keuangan.

Jadi,  apa  yang  harus  dilakukan  untuk  menjadi  seorang  financial
modeller  yang  baik?  Pengetahuan akuntansi dan keuangan adalah suatu
keharusan.  Pengetahuan  yang  mendalam  tentang  laporan keuangan dan
kaitan antar setiap akun dari income statement, balance sheet dan cash
flow  statement adalah suatu keharusan. Keahlian menggunakan Microsoft
Excel   juga   merupakan  persyaratan  yang  harus  dimiliki.  Seorang
financial  modeller  yang  baik  tidak hanya mengetahui fungsi-fungsi,
tools   dan   formats   dari   Microsoft   Excel,  tetapi  juga  dapat
menggunakannya  secara  cepat,  efisien  dengan  menggunakan  berbagai
keyboard  shortcuts. Untuk itu seorang financial modeler harus belajar
secara  terus-menerus  untuk  meningkatkan  kemampuannya  agar menjadi
financial modeler yang benar-benar handal.

Apa itu Financial Model?* Secara  umum,  suatu financial model adalah suatu spreadsheet yang
dibuat   untuk   tujuan  melakukan  analisa  keuangan  bagi  suatu
perusahaan, proyek, portfolio keuangan dan lain-lain.
* Berbagai  jenis  financial model antara lain Risk analysis models,
Trading  models  dan  lain  lain. Namun jenis financial model yang
umum  digunakan  adalah  financial  statements  projection  model,
sehingga dalam berbagai pelatihan, para pelatih memfokuskan khusus
pada membangun financial model jenis tersebut.

Kenapa perlu Financial Model?
* Ketika  kita  menghadapi  tantangan  dan  peluang  baru  di bidang
keuangan,  maka  kemampuan untuk melakukan analisa yang akurat dan
realistis adalah merupakan suatu keharusan.
* Dalam  kondisi dunia usaha yang dinamis seperi saat ini, kemampuan
membuat spreadsheets saja tidak cukup. Anda harus mampu menyajikan
berbagai   kemungkinan   (“what   if-scenarios”)   dan   melakukan
pengetesan  untuk  mendapatkan  berbagai  hasil  yang mungkin akan
terjadi.
* Salah  satu alat bantu yang diperlukan dalam pengambilan keputusan
serta  meningkatkan  kehandalan  dan  kualitas dari keputusan yang
akan anda ambil, maka dibutuhkan suatu financial model yang baik.
* Financial   model   telah  digunakan  secara  luas  oleh  kalangan
perbankan  maupun  profesi  keuangan  lainnya  dan telah digunakan
untuk berbagai keperluan analisa keuangan.

Manfaat pelatihan
* Pelatihan  ini  sangat  berguna untuk membekali peserta agar dapat
membangun  financial  model  yang  dapat menggunakan berbagai cara
menhitung  nilai  perusahaan  (value  of equity), dengan cara yang
jelas  (in  a transparent way) dan sekaligus juga bersifat dinamis
dengan hanya mengaktifkan beberapa tombol saja,
* Valuation  model  dibangun  dengan  melanjutkan financial & credit
analysis  model,  kemudian  dilanjutkan dengan membangun valuation
model, sehingga peserta memiliki pemahaman dan kemampuan untuk:

– Membangun discounted cash flow analysis model,

– Comparable company analysis model,

– Membuat rangkuman atas nilai perusahaan yang dihasilkan.

* Peserta  akan  dapat  membuat  model  yang dapat dimengerti dengan
mudah oleh orang lain yang berasal dari berbagai tingkat keahlian,
* Menampilkan   analisa  “what-if”  dengan  cara  yang  mudah  untuk
memperjelas permasalahan dan menyelesaikan masalah, dan
* Membuat presentasi dan laporan yang menarik.
* Mengetahui  cara  menggunakan  SAP  Dashboard  Design  (Xcelsius),
menentukan    komponen    mana    yang    paling    sesuai   untuk
me-representasikan    bermacam-macam   informasi   yang   berbeda,
mem-finalisasi  dashboard  dan mengekspor menjadi file format yang
berbeda.
* Dengan  memiliki financial model dengan fitur-fitur ini, maka para
pengambil keputusan akan dapat mengambil keputusan dengan cepat.

Course Methodology
Metodologi penyampaian materi dalam program pelatihan ini:
+/- 10 % teori;
+/- 90 % praktek di komputer (hands-on);

Syllabus
Day 1
Day 1a – Financial Modeling Fundamental
08:30 – 09:00 Registration
09:00 – 09:30 Session 1 :

Introduction and Overview
* Overview of the Course
* Definition of Financial Model
* Scope of financial model
* Objectives of financial model

Financial Modeling Design Principles
* Financial Statement Interrelationship
* Financial Modeling Design Principles
* Design Flow & Model Layout : Input, Working & Output
* Financial Model Flow Chart

09:30 – 10:15 Session 2 :
Developing Excel Skills : Powerful Functions Used in Financial Models
* Statistical Functions: MAX, MIN
* Lookup and Reference Functions: OFFSET, INDEX, MATCH
* Date and Time Functions: DATE, DATEDIF
* Information Functions: IFERROR, ISNUMBER, ISTEXT

10:15 – 10:30 Coffee Break

10:30 – 12:00 Session 2 (Continued) :

Developing  Excel  Skills  :  Powerful  Functions  Used  in  Financial
Models (Continued)
* Math Functions : ROUND, ROUNDUP, ROUNDDOWN, MOD
* Range  Names  :  Naming  one  cell,  Naming  Row,  Naming relative
reference
* Conditional Formatting
* Data Validation
* Using Form Control : Combo Box, List Box, Spinner, Button

What-if Analysis Techniques
* Using scenario manager & scenario buttons

12:00 – 13:00 Lunch Break

Day 1b – Modeling Mini Financial Model
13:00 – 15:15 Session 3 :

Modeling Mini Financial Model
* Pre-Development – Defining a financial model plan
+ Knowing financial model objective
+ Specification and planning, flowchart and information flow
+ Design and structure – key steps

Development process
* Modeling mini balance sheet
* Balancing the balance sheet
* Modeling mini income statement
* Testing and debug

15:15 – 15:30 Coffee Break

What-if Analysis Techniques
* Using scenario manager & scenario buttons

Using Datatable
* Working with one-variable datatable
* Working with two-variable datatable

Introduction to VBA (Visual Basic for Application)
* Recording Macro for Button
* Activating and using Visual Basic Editor
* Using VBA codes for automation What-if analysis techniques
* Number Fomating Using VBA codes

Day 2
Day  2a  –  Modeling  Financial Model and Using Sensitivity & Scenario
Analysis Tool
08:30 – 09:00 Registration
09:00 – 09:30 Session 4:

Modeling Powerful and Easy to Use Financial Model
* Understanding and creating a financial model template
* Modeling historical sheet
* Modeling assumption sheet – identifying key growth drivers
* Modeling income statement
* Modeling balance sheet statement
* Modeling accounting relationships between the income statement and
the balance sheet.
* Modeling cash flow statement
* Modeling ratios for analysis

10:15 – 10:30 Coffee Break

10:30 – 12:00 Session 5:

Modeling Sensitivity & Scenario Analysis Tool
* Scenarios simulation using VBA
* Using Data Table & Scenarios for Sensitivity & Scenario Analysis
* Modeling  Dynamic  Data Table for versatile Sensitivity & Scenario
Analysis
* Modeling  Dynamic  Chart  to visualize the result of Sensitivity &
Scenario Analysis

12:00 – 13:00 Lunch Break

Day 2b – Valuation Modeling
13:00 – 15:15 Session 6:

Valuation Modeling
* Introduction to Company Valuation

*
+ Comparable Company Analysis
+ Discounted Cash Flow Analysis Model
* Modeling  diluted  shares  outstanding  using  the  treasury stock
method
+ Comparable Company Analysis data input
+ Modeling net debt
+ Modeling EBITDA multiple
+ Modeling P/E Multiple
* Modeling the weighted average cost of capital (WACC)
+ Projecting long term forward & terminal year
+ Modeling unlevered free cash flows
+ Modeling present value of free cash flow
+ Modeling terminal value using growth in perpetuity approach
+ Modeling terminal value using exit multiple approach
+ Modeling intrinsic (“fair”) value

* Sensitivity analysis using data tables

15:15 – 15:30 Coffee Break

15:30 – 17:00 Session 7:

Introduction to Dynamic Business Dashboards
* Relationship between Excel & SAP Dashboard Design (Xcelsius)
* Crystal Xcelsius elements

*
+ The canvas
+ The component list & categories
+ The component properties (General, Behavior, Appearance)

* Importing Excel file into Xcelsius

Modeling Dynamic Business Dashboard
* Creating multi pages valuation dashboard using ‘Label-based Menu’
* Creating dynamic what-if analysis dashboard using:

*
+ Horizontal slider and progress bars
+ Dials

* Setting Scenarios using ‘Local Scenario button’

Testing and Publishing Finished Dashboard to :
* Pdf File
* Powerpoint file

Target Audience
– CFOs
– Directors / Managers of Corporate Finance
– Directors / Managers of Finance & Accounting
– Credit analysts
– Financial Analysts
– Treasury Personnel
– Risk Manager
– General Manager
– Corporate & Government Officers
– Any other financial practitioners

Lokasi Pelatihan Tahun 2021 :

Yogyakarta, Hotel Dafam Seturan

Jakarta, Hotel Amaris La Codefin Kemang

Bandung, Hotel Grand Serela Setiabudhi

Bali, Hotel Ibis Kuta

Lombok, Hotel Jayakarta

Catatan :

• Waktu pelatihan Dua+1* hari dengan Biaya tersedia untuk Perorangan, Group, dan Inhouse Training, belum termasuk akomodasi/penginapan.
• Untuk biaya dan jadwal training harap menghubungi marketing kembali

Investasi training:

Investasi pelatihan selama dua hari tersebut menyesuaikan dengan jumlah peserta (on call). *Please feel free to contact us.

Apabila perusahaan membutuhkan paket in house training, anggaran investasi pelatihan dapat menyesuaikan dengan anggaran perusahaan.

Fasilitas training:

Free Penjemputan dari bandara ke hotel*.

Modul / Handout.

Flashdisk*.

Certificate of attendance.

FREE Bag or bagpacker.

Training Kit (Photo Documentation, Blocknote, ATK, etc).

2x Coffe Break & 1 Lunch.

Souvenir .